證監會就場外衍生工具活動及市場探盤活動展開主題檢視

證監會副行政總裁兼中介機構部執行董事梁鳳儀表示，正在對香港場外衍生工具活動進行主題檢視，以評估目前市場作業手法。 她在亞洲證券業與金融市場協會合規亞洲會議發表開幕主題演說，提到在本地進行交易的場外衍生工具絕大部分在倫敦入帳，但與客戶業務關係卻在香港建立，監督工作可能出現漏洞。證監會的主題檢視不僅會涵蓋主要經紀商，亦會探究他們在風險管理、評估及上報的作業手法，將在適當時候為業界提供進一步指引。 她又說，證監會即將就建議的期貨經紀行風險管理指引諮詢市場意見。她解釋，極端事件發生時，大額持倉者可能會被追繳巨額保證金。如果期貨經紀行沒有足夠資金履行對結算所的責任，便可能殃及在結算所內被混合處理的其他客戶資金。 另外，梁鳳儀透露，證監會密切關注大手交易，正審視市場參與者在公布交易前，向潛在投資者傳達資訊的手法，亦即俗稱市場探盤（market sounding）。證監會即將就市場探盤活動展開主題檢視，探討是否有可能制訂操守準則，並將於今年稍後時間抽選一些公司，邀請他們參與調查。 她又說，證監會正在開發一個配備大數據及人工智能的資訊分析平台，藉由法則式演算法協助識別出股票交易中潛在失當行為，例如在另類交易平台上無擔保沽空活動、清洗交易、幌騙及股價異常。證監會已進行嚴謹測試及試行，計劃下半年度發出通函，以向業界提供進一步指引。