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【大盤點】由海鮮、床褥到半導體 關稅加辣對美國企業有多大影響?

美國最新提出的對華關稅包括數十種海產品,其中包括吞拿魚。 圖片來源:WEI PEIQUAN/ZUMA PRESS

白宮周(2018年7月10日)公布,正在考慮對另外2,000億美元中國商品加徵關稅。此舉最終可能令被美國加徵關稅的中國商品總額達到4,500億美元,接近5,050億美元的中國對美出口總額。

以下是這些擬徵關稅產品類別對美國企業潛在影響的分析:

海產

美國最新提出的對華關稅包括羅非魚、鮭魚、鱈魚和吞拿魚等數十種海產品。有美國議員和海產品機構之前還要求將中國產的淡水小龍蝦、對蝦和其他海產品加入一份擬徵關稅名單,他們表示,多年來,中國公司向美國市場傾銷了大量劣質產品,損害了美國海產品行業和美國消費者的利益。

根據美國聯邦政府的數據,美國去年從中國進口了價值27億美元的魚類和海產品。行業組織美國漁業學會(National Fisheries Institute)總裁John Connelly表示,美國食品生產商可能得為美國超市和餐館的各種海鮮支付更高的價格,消費者可能也將面臨海產品漲價的局面。Connelly表示,美國海產品生產商還需要應對中國對美國產品徵收的報復性關稅,這些產品包括緬因州的龍蝦、新澤西州和加州的魷魚、阿拉斯加州的鱈魚、狹鱈和三文魚等,由此引發了銷售下滑的擔憂。

–Heather Haddon and Jesse Newman

化工產品

美國化工企業表示,特朗普最新關稅計劃不單可能導致原材料價格上漲,恐怕亦會影響它們進入中國這個重要的出口市場。在全球基本化工原料出口國中,中國已躋身前幾位,美國周二公布的潛在徵稅清單包括從殺蟲劑到顯影劑各種產自中國的商品。American Chemistry Council國際貿易總監Ed Brzytwa表示,新一輪關稅措施將增加美國公司的成本,因為它們依賴中國進口化工原料在美國生產更複雜的產品。農場和消費者恐怕要承擔更多成本。該行業組織估計,美國有大約90億美元的化工出口產品已經受到歐盟、中國、加拿大等國今年春季出台的報復性關稅影響。

–Jacob Bunge

交換器和路由器

新關稅計劃的產品清單上包括用於搭建有線和無線網絡的交換器和路由器。行業組織Telecommunications Industry Association政府事務高級副總裁Cinnamon Rogers表示,這些產品都是新技術的關鍵基礎設施。他指出這些關稅措施讓美國相對於中國處於競爭劣勢。交換器和路由器大廠商思科系統(Cisco Systems Inc., CSCO, 簡稱﹕思科)未回應記者有關潛在關稅措施對其影響的查詢。

–Jay Greene

汽車和汽車零部件

美國對中國商品的最新一輪關稅計劃瞄準了幾十種汽車產品,變速箱部件、剎車片和擋風玻璃等。若對這些產品加徵10%的關稅,將意味着這些零部件用戶的成本上升,不單包括採購這些零部件用於汽車組裝的生產商,亦包括需要更換擋風玻璃雨刷等零部件的車主。美國汽車零部件供應商組織Motor & Equipment Manufacturers Association表示,與一個主要貿易夥伴進行這樣針鋒相對、不斷升級的貿易攻勢解決不了問題。

手袋

手袋也進入了美國最新關稅計劃的商品清單,但受影響最大的並不包括Coach、Kate Spade和Michael Kors等美國大品牌。這些品牌主要生產皮包,全球貿易數據追蹤機構Panjiva Inc.提供的數據顯示,皮包在美國進口的中國產手包中的佔比僅為27%左右。

Coach和Kate Spade均為Tapestry Inc. (TPR)麾下品牌,在中國勞動力成本不斷上升之際,這兩個品牌已經將工廠遷到其他國家和地區。美國從中國進口的手袋更多是塑料制品。Panjiva的數據顯示,這些非皮製手袋在美國所有進口手袋中的佔比為54%,價值5.4億美元。這些手袋主要在平價商店出售,亦並非家喻戶曉的品牌。

–Suzanne Kapner

半導體

上周美國對340億美元中國機械設備、部件和電子產品等加徵關稅,半導體和相關產品屬受衝擊最嚴重的科技產品之列。上周的關稅瞄準的是中國年輕的晶片業。北京希望中國能夠躋身全球晶片強國之列。不過,關稅亦打擊了一些參與複雜全球供應鏈的美國晶片生產商。在全球供應鏈中,製造常常從美國開始,產品隨後運至中國進行封裝測試,最終產品則運回到美國。

–Jay Greene

床褥

據最新的擬徵關稅清單,中國產床褥將被加徵關稅。據Panjiva,截至5月31日的12個月,美國床褥進口額為10億美元,其中自中國進口額約為8.5億美元。不過,很多主要床褥品牌是在美國國內生產的。最大的美國床褥生產商Tempur Sealy表示,在美銷售的床褥是在美國生產的。該公司在北美擁有20多處生產基地。

即使是Casper和Leesa等新興的網上銷售商也稱其產品是在美國生產的。這類公司一直在挑戰根基已穩的企業和傳統實體店。

–Patrick Thomas

稀土礦物

最新的擬徵關稅清單包含了兩種稀土礦物鈧和釔,美國防務公司基本上完全從中國採購這兩種稀土礦物。美國國防部首席武器採購人員Ellen Lord之前曾表示,美國對中國稀土供應的依賴相當令人擔憂。行業高層預計,防務公司將遊說尋求豁免,以繼續零關稅採購這些礦物。該行業更加擔心的一個問題是,中國可能尋求限制供應,同時推遲相關交易的監管審批。中國之前已經暗示,可能對一些商務機徵稅。

–Doug Cameron

手機

已經生效和提議的美國關稅舉措的徵稅對象包括一些手機零部件,例如半導體和電路板。不過,手機本身並不在徵稅範圍內。如在中國生產的製成品(如iPhone)目前不在美國關稅徵稅目標之列。美國消費者可能無法完全避免成本上漲的影響。一些用於修理手機的零部件被納入新關稅徵稅範圍,或會對美國的維修市場造成影響。

上周中國開始對美國大豆加徵25%的關稅,引發外界擔心關稅將把美國農戶排除在中國這個全球最大大豆市場之外。 圖片來源:DANIEL ACKER/REUTERS

大豆

貿易戰正為美國大豆種植戶帶來嚴重影響。上周中國開始對美國大豆加徵25%的關稅,引發外界擔心關稅將把美國農戶排除在中國這個全球最大大豆市場之外。自6月初以來,油籽價格下跌了19%,跌至十年來最低水平。這導致美國農戶收入減少,對本已經歷多年農業經濟下滑的農戶來說形同雪上加霜;這同時也促使人們擔心,美國對中國的大豆出口可能會銳減至少一半,美國大豆產量可能縮水多達15%。

美國總統特朗普日前發布推文強調,他一直在為美國農戶考慮,誓言將爭取一個公平的競爭環境。一些農戶願意相信特朗普一次,表示他們正在做準備,如果美國農業、乃至整個美國經濟能得到長遠利益,他們願意承擔部分經濟損失。

–Jesse Newman

設備組件

關稅瞄準的科技產品越來越多,許多現代電子產品的普通零部件都在關稅清單上,一些科技產品已經開始被徵稅,另一些仍在擬議中。這些產品包括服務器和存儲設備使用的磁盤驅動器,以及打印機和複印機的組件——大多數消費者通常不會自行購買這類零部件。不過這類零部件還進入遙控器、自動櫃員機等產品和設備的生產流程。印刷電路組件等產品也將面臨關稅,這可能會推高部分消費類電子產品的維修成本。根據7月10日的提議,還有一些設備組件也將加到關稅清單中,例如電視天線以及電視接收機的部分組件。

–Jay Greene

乳製品

貿易組織表示,美國擬定的對華商品新關稅清單不會直接衝擊乳製品生產商,但自從墨西哥和中國在過去一個月對美國商品徵收報復性關稅以來,牛奶期貨和芝士價格已經下跌。墨西哥是美國芝士第一大進口國,中國則是美國乳清副產品的最大輸出市場。INTL FCStone Financial的Dairy Market Insight總監Nate Donnay表示,人們亦越來越擔心中國可能會以新一輪關稅來報復美國,包括將上周實施的前一輪關稅中沒有涉及的美國主要乳製品出口列為徵稅對象,其中包括乳糖和嬰兒配方奶粉。

–Heather Haddon

太陽能板

特朗普政府在今年1月份宣布對進口太陽能電池和太陽能板徵收關稅,主要影響的是中國製造商。公司表示,這項關稅是造成美國太陽能安裝價格上升和太陽能行業增長放緩的一個原因。但這項關稅也確乎達到了主要目的:刺激了美國的太陽能製造產業。美國的這項關稅第一年為30%,第四年降至15%。

GTM Research的一項分析顯示,部分公用事業規模太陽能系統2017年上半年的價格為每瓦98美分,到下半年已升至1.03美元。與此同時,有些公司開始在美國投資太陽能板的生產。韓國LG(LG Electronics Co.)北美分公司近期宣布,計劃在亞拉巴馬州新建一個太陽能板裝配廠。

–Erin Ailworth

肉類

中國和墨西哥自今年春季以來對美國實施的報復性關稅已嚴重衝擊美國肉類行業,到目前為止,豬肉受到的打擊最大。美國豬肉生產商現在向中國出口豬肉面臨62%的關稅,美國去年出口的豬肉有近五分之一銷往中國;墨西哥對美國豬肉的報復性關稅在本月升至20%。National Pork Producers Council估計,美國目前在海外每銷售10磅豬肉就有四磅面臨關稅,這意味着美國生豬農場主將面臨「財政危機」。Iowa State University 估計,截至5月份,這些農場主每養殖一頭豬已面臨18美元的虧損,價格自那時以來已進一步下跌。

–Jacob Bunge

運動鞋

由於運動鞋並不在最新一輪提議的關稅清單中,鞋履行業再次避開了中美之間不斷升級的貿易衝突。不過行業貿易協會Footwear Distributors and Retailers of America總裁Matt Priest表示,關稅清單擴大將傷害美國經濟並拖累消費者的可支配收入,而這些消費者原本可能購買更多的鞋子。據該協會,美國國內銷售的絕大部分鞋子都是進口的,約70%進口自中國。Priest在聲明中表示,雖然鞋子不在新一輪關稅清單中,但美國鞋履行業非常熟悉關稅對消費品的負面影響,在2017年就因從中國進口支付了15億美元關稅。

–Sara Germano

家居建材

膠合板、地毯和工具均位於最新的擬徵稅商品清單之列。據業內高層透露,大型美國家裝零售商出售的木材和地毯產品中進口商品佔比不大。他們表示,烤架、戶外傢具、工具和五金製品等其他商品則通常來自進口。根據Panjiva的數據,截至5月底的12個月,美國自中國進口了價值約17億美元的工具和金屬產品,佔工具類商品總進口額的40%左右。

據一間大型零售商的高層表示,最新關稅清單公布之後,零售商們便紛紛開始評估到底是應該加價,還是降低利潤率來吸收相關成本。家得寶(Home Depot Inc., HD)發言人表示:「如果透過加價轉嫁成本,我們將竭盡所能尋找補救辦法,盡量減少對消費者的影響。」

(本文版權歸道瓊斯公司所有,未經許可不得翻譯或轉載。)

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