《大行報告》大和下調金蝶(00268.HK)目標價至20元 評級「買入」
大和發表報告指,金蝶國際(00268.HK)公布去年業績後,該行與公司舉行會議,投資者焦點主要包括過去一周有新聞報道華為可能進入內地ERP市場。該行認為,市場對華為加入的憂慮是過度,因金蝶目前是華為的生態合作夥伴及人力資源ERP模組供應商。 該行認為,華為的Meta ERP難與市場上現有的ERP產品直接比較,其更側重於基礎設施和應用開發平台,因此預期華為短期內不太可能成為金蝶的競爭對手。若華為計劃將Meta ERP商業化,雙方反而存在合作機會。 大和下調金蝶股份目標價,由21元降至20元,評級維持「買入」,並下調公司今明兩年收入預測2%,反映軟件收入跌幅加劇;並收窄今年虧損預測,以反映研發開支較預期少。(ek/da)~ 阿思達克財經新聞 網址: www.aastocks.com