《大行報告》摩通:碧桂園(02007.HK)毛利勝預期 料市場同業升盈利預測
摩通發表研究報告指,碧桂園(02007.HK)去年利潤表現勝預期,成本控制見效,毛利為23.6%,較2015及16年水平為高,認為是公司穩健的證據,加上行政銷售開支比例下降至3.3%,相對過去數年處於4-5%。去年底的負債水平為70%,計及今年1月配售後,備考參考數字低於60%。
該行相信,公司有能力在盈利方面錄增長,估計其他券商亦會調升2018-19年預期,維持看好碧桂園,股價在20.556元時可能會出現技術性拋售,但認為目前估值吸引,維持「增持」,目標價24.2元。(ic/u)~
阿思達克財經新聞
網址: www.aastocks.com