《大行報告》星展下調友邦(01299.HK)今年新業務值預測至按年跌5% 維持「買入」評級
星展發表研究報告指,友邦(01299.HK)已為業務擴展做好準備,目標至2031年新業務價值將增長五倍,當中來自中國業務的擴張貢獻預計推動內含價值增長27%,同時預期美國債券收益率上升將利好公司發展。 星展表示,計及上半年業績表現,將今年新業務價值預測下調至跌5%,明年下調至增長16%,中國新業務價值7月份恢復正增長,預期復甦趨勢維持不變;香港業務方面,預計憧憬通關及內地旅客市場復甦下將加速增長。 該行重申對友邦的「買入」評級,目標價下調至118元,並將今明兩年經營溢利增長下調至3%及4%,認為市場尚未考慮中郵人壽保險投資所帶來的額外價值,料該投資將為友邦保險帶來每股4元的額外收益。(gc/t)~ 阿思達克財經新聞 網址: www.aastocks.com