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TVB 買債注資星美前 陳國強率先認購4000萬 否認利益衝突

電視廣播去年 5 月購入星美新發行、本金總額逾 8 億港元可換股貸款及債券,因星美財困,連累 TVB 需撇賬 5 億元。TVB 主席陳國強與星美大股東覃輝份屬友好,《金融中心》發現, TVB 買入星美債券的大約半年前,陳國強率先出手,向第三方購入價值 4000 萬港元的星美可換股債券。

TVB 回覆查詢時稱,確認陳國強投資星美債券,又強調星美屬上市公司,發行的債券任何人士均可購買,事件「不構成任何關連或衝突」。

TVB 手頭上的星美可換股貸款及債券「凍過水」,需大額撇賬,連累公司去年蝕 2 億。陳國強手上債券在去年11月到期,他的投資又可否全身而退?TVB 方面回覆時指,陳國強仍持有該批換股債券。《金融中心》翻查星美近四年的通告,重組 TVB 買債前後的經過。

星美在數年前已經通過發債籌集資金。2015 年 11 月,星美發通告披露,向華融發行一筆 2.75 億港元的可換股債券。同月,星美向海通及一家名為 Giant Profit Enterprises Limited(下稱: Giant Profit) 的公司,合共發行另一筆 2.24 億港元的可換股債券。兩筆債券原於 2017 年到期。

華融、海通、建行曾揸星美債券

在 2017 年年底,星美披露獲華融和海通同意,將兩筆可換股債券延期至 2018 年 11月到期。星美又在通告中披露,獲建行國際認購一筆 3 億港元的可換股債券。

星美在這份通告中指出,Giant Profit 在 2017 年 11 月,已把手上價值 4000 萬港元、年息 4 厘的可換股債券,通過獨立協議轉讓予陳國強。

向陳國強轉讓星美可換股債券的 Giant Profit ,為英屬處女島註冊的公司,按照港交所通告及股權披露資料, Giant Profit 由「毫子股」仁天科技(885)股東李大熙持有。仁天科技的大股東是內地富貴景百孚。巧合的是,仁天科技與認購星美債券的華融及海通的關係密切。仁天科技持倉最大的券商為華融,持有超過 22 %股份,其次是海通國際,持倉約 18%。

陳國強2017年 接星美4000萬債

陳國強接貨大約半年之後,陳國強任主席的 TVB 出手認購星美的債券。TVB 去年 5 月披露,大手認購於星美 2020 年到期本金 8300萬美元(約 6.5 億港元)的可換股貸款,年息 7.5 厘,同時購入 2300 萬美元(約 1.8 億港元)年息 9.5 厘的兩年期無抵押可贖回定息債券,其中部分有星美的戲院業務作抵押品。

當時 TVB 斥巨額資金購入星美債券,已令市場頗為意外。TVB的 6.5 億港元的星美可換股貸款,初步換股價每股 3.85 元計算,若全數行使換股權時,將相當於星美擴大後股本 5.86%。初步換股價較當時的收市價 3.40 元溢價約 13.24 %。

TVB認購貸款 3億預還債

星美通告指出,TVB 認購可換股貸款後的集資所得約 6.5 億元,3 億元用於償還計息借貸;3 億元用以發展其現有業務,包括增加影院數量,及 5000 萬元用作一般營運資金。

在 TVB 買債四個月後,星美旋即出事。去年 9 月初,覃輝因旗下深圳 A 股聖萊涉財務作假,被中證監處罰禁入市場 5 年。一周後,星美多名執行董事跳船,旗下多家附屬公司因未能償還到期貸款,遭到追收貸款及利息,星美即時停牌,至今未復牌。

《金融中心》向 TVB 查詢,陳國強有否參與 TVB 其後購入債券向星美注資的決定、以及有否向公司申報在星美的利益等。

紀錄顯示債券已贖回 TVB:陳國強仍持有

TVB 回覆時,確認陳國強持有該批星美可換股債券。TVB又指出,星美是上市公司,其發行的債券任何人士均可購買,陳國強所持星美債券的數目、認購日期和到期日與TVB的不同,並不構成任何關連或衝突。

根據星美的紀錄,向建銀、華融、海通、陳國強等發行近 8 億元可換股債券到期,均在去年 11月。星美去年 11 月發布的證券變動報表顯示,全數到期的可換股債券已贖回,未有兌換成股份,當中包括轉讓予陳國強接手的 4000 萬港元可換股債券。但 TVB 方面則稱,陳國強現時仍持有該批星美債券。

TVB 主席陳國強與覃輝淵源,早於 2003 年 3 月已開始,當年覃輝以總代價 4400 萬元接手星美控股的前身東方魅力,持有 25.28% 成為第二大股東。近年,兩人亦有交手,陳國強旗下德祥地產(0199)持股逾一成的十三集團(即現時南岸集團)(577)去年供股時,覃輝曾以 2.497 億元參與包銷。