《大行報告》美銀美林升安徽海螺(00914.HK)目標價至31元 去年業績符預期
美銀美林發表研究報告,安徽海螺(00914.HK)去年純利86億元人民幣(下同),按年升14%,符預期,但低於其他券商預期2%,第四季純利為26億元,按年升85%,撇除一次性項目,核心盈利為79億元,按年升40%。該行指,去年第四季產品均價遜預期4%,但在成本控制下,去年全年毛利符預期,而且第四季更較以往有改善。考慮到今年新年後集團的定價能力較高,上調平均售價預測5-7%,毛利料可至每噸78-80元,上調2017-18年的每股盈利預期22%-23%,同時將目標價由27港元升至31港元,重申評級「買入」。
該行又指,今年首季水泥價格升幅較預期好,其中東部升40%,預期今年首季的毛利約為每噸80元。(ic/ca)~
阿思達克財經新聞
網址: www.aastocks.com