《大行報告》里昂升世房(00813.HK)目標價至27.6元 評級「買入」
里昂發表報告指,世茂房地產(00813.HK)去年業績取得一系列改善,其中毛利率提高1.1個百分點,更重要的是即便去年合約銷售規模增長75%,但銷售及行政開支對收入比率仍錄得下跌。
該行表示,集團的平均借貸成本保持在6%以下,優於大部分同業。而未入賬之合約銷售額按年增長60%,提供了自2012年以來最高的盈利能見度。
里昂上調對世房股份目標價,由25.5元升至27.6元,相當於今年預測市盈率7倍,評級維持「買入」。另外,下調對集團今明兩年盈利預測15%及19%,以反映少數股東的盈利分佔提高。(ek/lf)~
阿思達克財經新聞
網址: www.aastocks.com