滬深交所進一步規範科創板股票發行與承銷行為

深交所發布《創業板首次公開發行證券發行與承銷業務實施細則(2021年修訂)》，《首發實施細則》修改內容主要包括：完善高價剔除機制，將高價剔除比例從不低於10%調整為不超過3%；取消新股發行定價與申購時間安排、投資風險特別公告次數掛鈎的要求；加強詢價報價行為監管，明確網下投資者參與詢價時規範要求、違規情形和監管措施，涉嫌違反法律法規或證監會規定的，上報證監會查處或由司法機關依法追究刑事責任；以及與中國證券業協會《註冊制下首次公開發行股票承銷規範》修訂相銜接，取消發行價格超出投價報告估值區間範圍需說明差異的相關要求。 上交所發布《上海證券交易所科創板股票發行與承銷實施辦法(2021年修訂)》通知提到，網下投資者在參與科創板網下詢價時，應當遵循獨立、客觀、誠信的原則，在充分研讀招股說明書等文件並嚴格履行定價決策程序的基礎上理性報價，定價依據應當充分支持最終報價結果，不得故意壓低、抬高價格。網下投資者不得協商報價，不得在發行價格確定前洩露報價信息、獲取其他網下投資者報價信息，不得擾亂正常詢價秩序。 同時，參與詢價的網下投資者可以為其管理的不同配售對象賬戶分別填報一個報價，每個報價應當包含配售對象信息、每股價格和該價格對應的擬申購股數。同一網下投資者全部報價中的不同擬申購價格不超過3個。 上交所修訂主要內容包括：最高報價剔除比例由「不低於10%」調整為「不超過3%」；明確初步詢價結束後如確定的發行價格超過網下投資者報價平均水平的，僅需在申購前發布一次投資風險特別公告，無需採取延遲申購安排；對於定價不在投價報告估值區間範圍內的，取消發行人和主承銷商應當出具說明的要求；強化報價行為監管，進一步明確網下投資者參與新股報價要求，並將可能出現的違規情形納入自律監管範圍。(ta/w) ~ 阿思達克財經新聞 網址: www.aastocks.com