高盛下調恒地(00012)目標價1.4%至34.9元 維持「中性」評級
<匯港通訊> 高盛發表研究報告,下調恒地(00012)目標價1.4%,由35.4元調低至34.9元,維持「中性」評級。
高盛稱,恒地今年上半年每股基本盈利按年跌47%至1.06元,低於該行預期12%,而發展物業盈利遠低於預期。盈利出現倒退,主要來自去年同期合併美麗華酒店(00071)的影響、陽光房地產基金(00435)錄匯兌虧損,以及合約銷售增加令中國內地稅項上升。期內每股派息0.5元,按年持平,符合預期。
該行表示,考慮到集團上半年業績及業績會議上的更新,下調對其今年每股盈利預測16.9%,並上調2023及2024年預測3.3%及4.8%。另外,維持2022至2024年每股派息預測不變,但下調今年每股資產淨值預測2%,因此調低其目標價。 (CC)