交銀國際下調中集安瑞科(03899)目標價7.9% 評級「買入」
<匯港通訊> 交銀國際下調中集安瑞科(03899)目標價7.94%,由9.82元降至9.04港元,公司未來盈利仍靠清潔能源板塊成長,維持「買入」評級。
報告指,2023年清潔能源板塊的收入及毛利分別增長41%及44%,高於預期,相信該板塊仍處於較快的增長期。集團提高末期息25%,全年分红比例同比增長8個百分點,至49%。
交銀國際預測集團未來三年盈利複合增長約11%,略微下調集團2024年的每股盈利預測1%。該行認爲其年内催化劑預期是化工板塊的收入轉穩,或氫能板塊的產品或合作有所進展。以2024年估值12.3倍作估值基準,因此重調目標價至9.04港元。
(CW)