香港股市 將在 6 小時 43 分鐘 開市

盤點最近十年十大表現最佳股票

Motley Fool Staff

2010年代的大贏家包括兩家受歡迎的消費品公司的股票及華倫·巴菲特的股票。

2010年代經已結束,我們看看過去十年表現最好的十隻股票。

原因為何?該回顧可有助投資者進行選股。如果你認同「贏家通常持續獲勝」的理論,那麼以往的大贏家名單則是尋找未來贏家的著眼之處。 此外,該回顧可能會激發對長期大贏家所具備條件的一些見解。 

2010年代十大表現最佳股票 

該等股票按在剛剛結束的10年中的回報順序排列。(為了避免於十年前規模相當小及名不見經傳的上市股票,僅在十年結束時市值至少達100億美元的股票(即「大盤股」)上榜。)

排名 公司 市值 華爾街預測的五年平均年度EPS增長 2019年回報 2010年代的回報 十年前1,000美元的投資在十年後價值多少
1 NetflixNASDAQ:NFLX)  1,430億美元 41.7% 20.9% 4,011% 41,110美元
2 達美樂 (Domino’s Pizza)(NYSE:DPZ) 121億美元 12.8% 19.6% 3,989% 40,890美元
3 MarketAxess Holdings(NASDAQ:MKTX) 144億美元 14.8% 80.7% 3,065% 31,650美元
4 Exact Sciences(NASDAQ:EXAS) 140億美元 20%  46.6% 2,628% 27,280美元
5 DexCom(NASDAQ:DXCM) 200億美元 78%  82.6% 2,611% 27,110美元
6 Cheniere Energy(NYSEMKT:LNG) 160億美元 27.8% 3.2% 2,424% 25,240美元
7 TransDigm Group(NYSE:TDG) 309億美元 13.4% 84.4% 2,183% 22,830美元
8 Broadcom(NASDAQ:AVGO) 1,250億美元 13.3% 29.1% 1,981% 20,810美元
9 Fair Isaac (NYSE:FICO) 111億美元 19.3% 100% 1,681% 17,810美元
10 United Rentals(NYSE:URI) 125億美元 2.2% 62.7% 1,600% 17,000美元
  標普500指數 31.5% 257% 3,570美元

資料來源:YAHOO!FINANCE及YCHARTS。EPS = 每股盈利。

10家公司中有7家獲利 

如果歌手Meat Loaf所說的「三樣中有兩樣也不錯」是對的,那麼以上組別的盈利狀況略優於「不錯」。 在過去的12個月中,該10家公司中有7家獲利,而Exact Sciences(第4名)、DexCom(第5名)及Cheniere Energy(第6名)則並無錄得利潤。 

兩個家喻戶曉的名字高踞榜首

過去十年的十大最佳表現公司中,可能只有兩家是為絕大多數美國人所認識─Netflix及達美樂,該兩家公司在我們的名單上名列前茅。這可能並非完全巧合。該等以消費者為中心的公司之所以廣為人知是有其原因:該等公司均銷售非常受歡迎的產品或服務。對它們產品的強烈需求推動其財務表現,進而推動其股票表現。

儘管Netflix及達美樂的業務完全不同,但它們的主要共通點是其取得卓越成就的要素:該兩家公司均是業界先驅。Netflix在視頻串流媒體領域的開創性發展擾亂了龐大的有線電視及電影院行業,並令大部分影碟出租店倒閉。 投資者應留意持續加劇的競爭。值得注意的是,迪士尼在11月推出了廣泛的串流媒體服務。

達美樂開創了大規模薄餅速遞的先河。該公司提供了一項主要的服務特色:保證在30分鐘內送遞,令其於大部分家庭經營薄餅速遞店中脫穎而出。該公司店舖的營業時間亦比大多數獨立薄餅店晚得多,因此對於很多希望在深夜獲送遞薄餅的消費者來說,這可能是唯一的選擇。 

兩隻金融股─其中一隻是華倫‧巴菲特的股票

MarketAxess(第3名)及Fair Isaac(第9名)可以說是金融科技公司,不過有人亦認為Fair Isaac是一家科技公司。MarketAxess為機構投資者及交易商營運領先的電子債券交易平台。該公司在債券交易轉向網上平台中受益匪淺。

Fair Isaac自稱是一家「領先分析軟件公司」, 雖然該公司可能並非家喻戶曉的名字,但其旗艦產品─FICO信用評分─相當有名。Fair Isaac亦為多個行業提供種類繁多的其他產品及服務,旨在幫助管理層更好地經營業務。傳奇投資者華倫‧巴菲特於其巴郡 (Berkshire Hathaway) 投資組合中持有該股票,此無疑是一個很好的認可。

兩隻醫療保健股 

醫療保健股分別排名第四(Exact Sciences)及第五(DexCom),可見該行業在過去十年最佳股票名單上表現穩健。儘管該兩隻股票於過去12個月中並無獲利,但DexCom最近取得了穩固的季度盈利。 

2014年, Exact Sciences推出其首項產品Cologuard,此為首個針對結直腸癌的糞便DNA測試。 該公司的行政總裁Kevin Conroy表示,該公司的目標是建立「領先全球的先進癌症診斷公司」。 去年11月,該公司向該目標邁出了一大步,以28億美元收購Genomic Health,該公司利用先進的基因科學為乳癌、結腸癌及前列腺癌進行測試,以優化癌症治療決定。 

DexCom為糖尿病患者製造了一個連續血糖監測(CGM)系統G6。G6一直為該公司的大贏家,第三季收入同比增長49%。 隨著全球人口老化及體重增加,糖尿病的發病率將持續增加。

其他

名單上其餘的大贏家包括一隻能源股(Cheniere Energy(第6名)),兩隻工業股(TransDigm(第7名)及United Rentals(第10名))以及一隻科技股(Broadcom(第8名))。

Cheniere Energy是一家主要從事液化天然氣相關業務的能源公司。根據其網站的資料,該公司「透過與Cheniere Energy Partners的普通合夥人所有權權益及管理協議,擁有並經營位於路易斯安那州的Sabine Pass液化天然氣接收站及Creole Trail管道」。該公司正在計劃多個開發項目。

TransDigm是設計精良的航空航天部件、系統及子系統的設計師及製造商,在全球享負盛名。由於收購Esterline Technologies,該公司去年的規模顯著擴大。TransDigm的一大特點是其營運利潤率大幅高於業內其他公司。

Broadcom專注於半導體及基礎設施軟件解決方案。該公司面向七個市場:數據中心、網絡、軟件、寬頻、無線、儲存及工業。

United Rentals是全球最大的設備租賃公司,業務遍及美國及加拿大。 由於其主要為建築業提供服務,因此預計其股票具有相當的週期性。華爾街預計,該公司的盈利增長將由過去五年的平均年增長率24%放緩至未來五年的年增長率僅2.2%。 

延伸閱讀

本文所提供的信息僅供一般參考之用,並不構成任何個人化的投資勸誘或建議。作者沒持有以上提及的股票。

The Motley Fool Hong Kong Limited(www.fool.hk) 2020