雅虎香港財經【銀色債券2021】認購銀債優惠 回報分析 賺息攻略
政府新一批銀色債券（Silver Bond）即日起至7月30日下午2時接受認購！就如財政司司長陳茂波早前在其網誌《司長隨筆》及在今年的財政預算案已提到，政府銀色債券可為60歲及以上的長者，提供一個回報不錯又穩定可靠的投資選擇。同時，亦可推動潛力龐大的銀髮市場產品發展。銀色債券認購優惠及回報係點？食息一族仲有無其他賺息選擇？逐一幫你拆解。
銀債：為長者而設的改良版iBond
這批銀色債券的發行額已提升至240億元，並可因應情況將最高發行額升至300億元，而合資格認購年齡亦會由65歲降低至60歲。參考政府債券計劃網頁介紹，銀債可說是長者版iBond，息率同樣設有浮息及定息，以較高者為實際支付利息的息率。浮息與過去6個月本地通脹率掛鈎，定息即是政府保證息率，2021年銀債定息就定為3.5厘，比iBond的2厘更高。
與iBond一樣，銀債年期為3年，每半年派息一次，一手入場費為10,000元。由於銀債功能係專為長者提供穩定賺息投資選擇而設，所以銀債與iBond有兩大不同之處。
銀債與iBond有兩大不同之處
認購設有年齡門檻，年滿60歲（1962年或之前出生）持香港身份證長者，才可以申請認購
不設二手市場但提供百分百贖回機制，長者有需要時可透過銀行或證券行申請提早贖回，長者可取回本金及贖回結算日之前付息日至提前贖回結算日內應計但未付利息
認購：留意有幾多優惠、費用豁免
合資格長者可透過20間配售銀行及24間指定證券經紀行申請認購，過往銀行及券商都會提供多項優惠，今年相信亦不例外。一如之前的iBond，揀幫襯開銀行、券商抑或到另一間認購銀債，首要考慮提供幾多費用豁免。
認購銀債相關主要費用
認購手續費
託管服務費
代收利息費
提早贖回債券費
到期贖回債券費
由他行轉入費用
轉出費
轉倉費
當中，最基本係豁免認購費、託管費、代收利息費、提早贖回債券費、到期贖回債券費等。本文會不斷更新，提供各大銀行優惠的最新資訊。
回報：風險較低 認購反應踴躍
現時環球吹起通脹之風，預期美國最快會在2022年底加息，香港難免受波及，所以銀債焦點落在定息之上（2021年發行的銀債保證定息達3.5厘息）。銀債半年派息一次，加上不設二手市場及贖回機制鎖定債價，相對長者鍾情的高息股如內銀及內房股，風險及派息密度都勝一籌。
金管局提到據以往發售銀債經驗，原來有95%長者會揸到到期，而2020年發行的銀債，認購總額較最終發行額超購接近1.9倍，認購人數則高出2019年約1.4倍，也是首次突破10萬人認購，可見唔少長者了解到銀債的賺息優勢。金管局之前亦公布，2020年發行的銀債全部有效申請均可獲配發，最多可獲14手。
年輕人不要氣餒：還有其他賺息選擇
年齡未夠60歲、望住銀債穩健債息無得賺，未免會感到泄氣。最直接的應對方案係搭單落長者家人認購，亦可以考慮其他賺息方案：
傳統銀行/虛擬銀行 定存優惠五花八門
每間傳統銀行/虛擬銀行的定存優惠條件都不同，我們精選了以下七間給大家參考一下：
假設有10萬港元存款，可以收幾錢息？（資料截至6月23日）
滙豐銀行尚玉客戶 享1個月定存5厘優惠
尚玉客戶可享1個月定存5厘優惠存款年利率，即1個月收息416元。中銀香港推7日4厘年利率優惠
客戶透過兌換外幣可享特優港元定期存款優惠，享7日定存4厘特優年利率，即7日收息76元；或享1個月定存1厘特優年利率，即1個月收息83元。天星銀行1年收息1,120元
開戶首年的首20,000元享3.6厘年利率，其後的80,000元享0.5厘，即1年收息1,120元。眾安銀行1年收息1,004元
網站設有利息計算機，輸入首筆存款金額100,000元、每月額外存款金額為0元、存款期為12個月，得出利息為1,004元，即年利率約1厘。匯立銀行3個月收息275元
旗下產品GoSave定存僅提供3個月存款期，年利率1.1厘，即存3個月後收息275元。
類近選擇 投資美債
想嘗試直接買債券賺息，穩陣之選可以揀Apple美元債（2027年6月20日到期），票面息率3.0厘，穆迪給予信貸評級Aa1，同樣每半年派息一次，發行價99.77美元，市價約110美元，入場費2,000美元有交易。另外又可考慮沃爾瑪的美元債（2024年4月22日到期），息率3.3厘，穆迪給予信貸評級Aa2，每半年派息一次，發行價99.61美元，市價約107美元，入場費同樣為2,000美元。
入手高息藍籌港股：隨時賺息又賺價
另一方便之選係入手高息藍籌及大型股份，港股中不乏穩健又高息的股份，不妨參考下列10隻高息股，大部份股份的股息率比銀債的息率更高。當中包括銀行股、電訊股、石油化工股、公用股及房地產信託。當然，股票市場價格有升有跌，除考慮息率外，亦要考慮企業股價前景。
高息美股 不容忽視
玩美股通常著眼賺價多於賺息，皆因海外投資者收息要支付30%利息稅。但美國高息股除稅後利息回報仍不太差，而且一些復甦概念股具有賺價潛力。以下股份不妨參考一下。
AT&T：5G帶來更多收入機會，核心電訊業務客戶連續幾季錄得升幅，表明業務可能終於出現轉捩點。
埃克森美孚：隨着環球經濟復甦、油價回升，埃克森美孚重拾升軌。
雪佛龍：2021年可望恢復盈利，近期油價上漲，公司股息有望從中獲益。
AbbVie：全球最大的製藥商之一，並已連續49年增加派息，在股息貴族派息列表中排名第一。
可口可樂：標普500指數成員、至少連續50年提高股息，是美股其中一隻「股息之王」。
（內容於2021年7月23日更新）
